Systematisk risiko eller markedsrisiko er volatiliteten, som påvirker mange brancher, aktier og aktiver. Systematisk risiko påvirker det samlede marked og er vanskeligt at forudsige. I modsætning til usystematisk risiko kan diversificering ikke medvirke til at jævne systematisk risiko, fordi den påvirker en bred vifte af aktiver og værdipapirer. For eksempel var den store recession en form for systematisk risiko; den økonomiske afmatning ramte markedet som helhed.
Beta er et mål for en bestands volatilitet i forhold til markedet. Det måler risikoen for en bestemt bestand eller sektor i forhold til markedet. Hvis du vil vide den systematiske risiko for din portefølje, kan du beregne dens beta.
• En beta på 0 angiver, at porteføljen ikke er korreleret med markedet.
• En beta mindre end 0 angiver, at den bevæger sig i modsat retning af markedet.
• En beta mellem 0 og 1 betyder, at den bevæger sig i samme retning som markedet, med mindre volatilitet.
• En beta på 1 angiver, at porteføljen vil bevæge sig i samme retning, have samme volatilitet og er følsom overfor systematisk risiko.
• En beta større end 1 angiver, at porteføljen vil bevæge sig i samme retning som markedet, med en højere størrelse og er meget følsom overfor systematisk risiko.
Antag at beta af en investors portefølje er 2 i forhold til et bredt markedsindeks, såsom S & P 500. Hvis markedet stiger med 2%, vil porteføljen generelt stige med 4% . Ligeledes falder porteføljen generelt med 4%, hvis markedet falder med 2%. Denne portefølje er følsom for systematisk risiko, men risikoen kan reduceres ved afdækning.
Hvordan kan jeg kontrollere, om en ETF-pris afspejler aktivets værdi?
Lære, hvordan en investor kan finde nettoaktivværdien for en børsnoteret fond, og hvorfor nettoaktivværdien og markedsværdien normalt er ens.
Hvad er forskellen mellem iboende risiko og systematisk risiko?
Lær om indbygget og systematisk risiko, to typer risici, der påvirker investeringer, forskellene mellem dem og hvordan risikoen for hver kan reduceres.
Hvad er forskellen mellem systemisk risiko og systematisk risiko?
Systemisk risiko anvendes generelt i forbindelse med en begivenhed, der kan udløse et sammenbrud i en bestemt industri eller økonomi, mens systematisk risiko refererer til den samlede markedsrisiko. Systemisk risiko har ikke en præcis definition, mange har brugt systemisk risiko til at beskrive smalle problemer, som f.eks. Problemer i betalingssystemet, mens andre har brugt det til at beskrive en økonomisk krise, der blev udløst af fejl i det finansielle system.