College er dyrt. Uden økonomisk støtte, stipendier eller alvorligt velhavende forældre er en universitetsstuderendes eneste mulighed at afslutte med et bjerg af studielåneskuld - medmindre forældrene begynder at planlægge tidligt. Planlægningen skal nok indeholde en 529 plan.

Hvad er det?

Tænk på en 529 plan som en slags pensionsplan for børn. Du opretter en konto så tidligt som muligt i barnets liv, sætter så mange penge på det som muligt, og når barnet når højskolealderen, bruger du pengene til at betale for "kvalificerede uddannelsesudgifter. "En af de vigtigste dele: Det er en skattefordelagtig konto, så du ikke betaler skat på gevinsterne, forudsat at du bruger pengene som IRS råder. Det er dog ikke en konto før skat, så du betaler skat på bidragene. (For yderligere forklaring se Oprydning af skatforvirring for College Savings Accounts .) Men vent, der er mere. Ikke alene er 529 planer føderalt skattebeskyttet, men 34 stater og District of Columbia tilbyder også skattefordele. Det er vigtigt, når du vælger den rigtige plan.

Du skal vælge en stat

Der er mange forskellige muligheder at vælge imellem. Ligesom et firma vil tilbyde sin egen version af en 401 (k), sammensætter hver stat sin egen 529 plan. Med andre ord, ikke alle planer er skabt ens. Men rolig - du behøver ikke være hjemmehørende i staten for at tilmelde dig sin plan. Hvis du kan lide Utah planen, men du bor i Florida, vil Utah heldigvis byde dig velkommen til sin 529 familie!

Sådan foretager du valget

Nedenfor er nogle steder at begynde at se, men der er flere faktorer at overveje. Hvis din stat tilbyder skattefordele for beboere, der indgår i sin plan, skal du afveje gebyrerne i planen mod de penge, du vil spare på skat. Det er ikke altid let, og du kan få brug for hjælp fra en finansiel rådgiver til at finde ud af det. Mark Kantrowitz, senior vice president og udgiver af editors. com giver nogle råd om dette. "Når man vælger mellem to 529 planer, hvor F er forskellen i gebyrer, er T statens marginalskattesats og N er antallet af år indtil matriculation, er en god tommelfingerregel at investere i en out-of-state plan med lavere gebyrer, når T

Kantrowitz fortsætter, "Generelt, når barnet er ung, investere i en 529 plan med de laveste gebyrer. Når college er bare et par år væk, skift nye investeringer til din stats 529 plan, hvis det giver en statslig skattefradrag eller skattefradrag på bidrag."

Vores favoritplaner

Udover at tjekke med nogle få finansfolk, der specialiserer sig i 529 planer, tog vi et kig på Savingforcollege. com s 529 gebyr undersøgelse og sammenlignet gebyrer til afkastet af fonden. Her var nogle af vores favoritter.

Utah Educational Savings Plan - Fordelene nævnte denne plan mere end nogen anden. Planen har de 13 ^th laveste omkostninger med kun omkring 250 dollar i udgifter pr. 10.000 dollars investeret over 10 år, hvis du er i en af ​​deres mellemplaner. Hvis du er bosiddende i Utah, får du også statens skattefordele. Mange af fondens valg returnerer tocifrede årlige afkast - langt forud for S & P 500.

NY's 529 Savings Programme - Kun 11 stater har lavere gebyrer end New York-statsplanen, og ingen har et lavere maksimumsgebyr. På kun $ 205 pr. $ 10.000 over 10 år, vil de fleste af dine penge gå til dit barn i stedet for at de økonomiske fagfolk forvalter planen. Det er en utrolig 0. 16% gebyr forhold. Ydeevne er også i topklasse. Den årlige afkast af nogle af sine optioner er højere end 9% med sin portefølje af udviklede markeder indeks på næsten 11% i gennemsnit.

ScholarShare: Californiens 529 College Savings Plan - Kun 6 stater har lavere gebyrer end Californien. På 0. 11% til 0. 60% i high end, eller $ 141 til $ 752 pr. $ 10.000 investeret, det er en temmelig stjernernes gebyrstruktur. Der er mange muligheder med årlig afkast i de dobbelte cifre. Californien har også et stort antal muligheder, som giver den kloge investor friheden til at vælge en meget skræddersyet plan.

Edvest: Wisconsin's College Savings Plan - Gebyrer er mellem $ 167 og $ 555 pr. $ 10.000, svarende til ikke mere end 0. 44% i alt gebyrer. Ligesom Californien har Wisconsin en stor menu med muligheder med stærk præstation.

Michigan Education Savings Program - Gebyrer er en respektabel $ 192 til $ 356 pr. $ 10.000 eller 0. 28%, maksimum. Ydelsen af ​​de mange muligheder er ganske god, men er ikke så høj som nogle andre planer.

Florida 529 College Savings Plans - Florida er staten med de laveste gebyrer, kun fordi den har en mulighed, der inkluderer nulafgifter. Selv om det har en nul-gebyr-option, er de maksimale gebyrer $ 928 per $ 10.000 - højere end mange stater, men på 0. 75% maksimum, der stadig ligger langt under det, de fleste investorer ville kalde højt. Florida udsender sine præstationsdata anderledes end de fleste stater gør, så det er sværere at sammenligne, men Savingforcollege. com giver det en respektabel 4. 05 ud af 5 "mørtel bord" symboler - højere end de fleste statslige planer.

Fremtidige Scholar: South Carolina's 529 College Savings Plan - Kun 4 stater har lavere gebyrer end South Carolina. Ved $ 90 til $ 318 pr. $ 10.000 eller ikke mere end 0. 25% kan sparere føle sig godt om disse tal. Planens præstation er dog kun gennemsnitlig i forhold til nogle af de øvrige planer på vores liste.

Den værste af bunken

Idaho, Arkansas, Hawaii, North Dakota og Montana ligger nederst på listen. Montana, for eksempel, opkræver gebyrer så højt som $ 1, 323 (den næsthøjeste af enhver stat) med en $ 25 årlig konto gebyr.I højst 0,89% og mindre end-stjernernes afkast er der sandsynligvis bedre planer derude end Montana.

Den nederste linje

Som med de fleste investeringsvalg skal du nøje overveje de gebyrer, der er forbundet med planerne. Hvis de årlige afkast er 5%, og gebyrerne kommer ind på næsten 1%, smider du 20% af dit afkast hvert år. Med så mange andre muligheder opkrævning gebyrer godt under 0. 25%, statens skattefordele havde bedre være ganske imponerende at opveje sådanne høje gebyrer.

Generelt anbefaler finansielle rådgivere dog først at se din hjemland, hvis det har statslige skattefordele og sammenligne det med andre planer. Der er masser af kollegiets kalkulatorer online såvel som finansielle fagfolk, som kan hjælpe dig med at evaluere den bedste plan baseret på den type college du forventer dit barn at deltage i, hans eller hendes alder og andre variabler. (Læs 5 Secrets du ikke vidste om en 529 Plan .)

Endelig er der ingen grund til, at du har brug for en finansiel rådgiver til at oprette de fleste planer. De selvstyrede planer koster næsten altid mindre end dem, der giver incitamenter til rådgiveren. Brug en fee-only rådgiver til at hjælpe med at evaluere planer, hvis det er nødvendigt.