Vanguard Target Retirement 2050 Fund ("VFIFX") startede i juni 2006 og har samlet $ 9. 4 milliarder i aktiver under ledelse (AUM). Fondens investeringsportefølje tilhører en aktivitetsklasse for livscyklus, og det er en fond af midler. De underliggende Vanguard-midler investerer i aktier og fastforrentede værdipapirer, hvis tildeling ændres jævnt, når fonden nærmer sig sin måldato. Fonden er beregnet til at være en investeringsstrategi for enkeltpersoner, der ønsker at gå i pension omkring 2050. Fonden administreres af Vanguard Group, et højt respekteret værdipapirforvaltningsfirma i drift siden 1975 og med omkring $ 3 billioner i globalt AUM. Vanguard er mest kendt for sine billige investeringsforeninger og børsnoterede fonde.

Investeringsfilosofi

Fonden tilhører familien af ​​Vanguard Target Pension Funds, som giver en simpel tilgang til pensionsinvesteringer. Fonden investerer i Vanguard indeksfonde, der har bred diversificering på tværs af tusindvis af indenlandske og udenlandske aktier og fastforrentede værdipapirer. Det starter med en forholdsvis aggressiv kapitalfordeling, der favoriserer udenlandske og indenlandske aktier med en tildeling på ca. 90%, mens resten er investeret i udenlandske og indenlandske obligationer. Efterhånden som fonden nærmer sig sin måldato, begynder den gradvist at tilpasse sin aktivfordeling til fordel for obligationer og opdele sine beholdninger 50/50 mellem aktier og obligationer. Da fonden går ud over dets måldato, fortsætter porteføljen med at tiltrække sig mod en mere konservativ tildeling, hvor obligationer og pengemarkedsbeholdninger dominerer sine aktiver. I modsætning til sine jævnaldrende holder fonden fast til sin glidebane i stedet for at prøve tidsmarkeder.

Porteføljesammensætning

Fondet har pr. 31. januar 2016 fire Vanguard-midler, der resulterer i en 89,75% tildeling til aktier, en 10,03% tildeling til obligationer og en 0. 22% tildeling til kortfristede reserver. Fonden investerede 54% af sine aktiver i Vanguard Total Stock Market Index Fund Investors Aktier ("VTSMX"), 36% i Vanguard Total International Stock Index Fund Investor Aktier ("VGTSX"), 6,9% i Vanguard Total Bond Market II Index Fund Investor Aktier ("VTBIX") og 3,1% i Vanguard Total International Bond Index Fund Investor Aktier ("VTIBX"). Fondens egenkapitaleksponering er forholdsvis godt diversificeret på tværs af forskellige sektorer, uden at en enkelt sektor har mere end 18% af den samlede aktieeksponering, selvom dens obligationseksponering er koncentreret i amerikanske statsobligationer og højkvalitetskreditobligationer af erhvervskvalitet.

Fondforvaltning

Fonden er ledet af William Coleman og Walter Nejman siden 2013. Coleman har 10 års investeringserfaring siden han blev medlem af Vanguard i 2006.Nejman har 11 års investeringserfaring siden han startede sin finansielle karriere hos Vanguard i 2005. Fondens aktivitetsfordelingspolitik er overvåget af Vanguards investeringsrådgivning og forskningsgruppe, der bringer ekspertise og forskningsanalyse til fondets ledere.

Investeringsvilkår

Vanguard Target Retirement 2050 Fund er en ikke-belastet fond, og den er en af ​​de billigste investeringsfonde i måldatoen 2046-2050. Fonden har et nettoomkostningsforhold på 0,16%, hvilket er betydeligt lavere end den gennemsnitlige udgiftskvotient på 0,45% for sine jævnaldrende med tilsvarende investeringsmål. Det kræver en initial investering på mindst $ 1, 000.