401 (k) plandeltagelse er steget dramatisk med fremkomsten af ​​automatisk planlægning. Faktisk er deltagelsen mere end fordoblet siden 2006, da en lov blev vedtaget, der gav incitamenter til arbejdsgivere til at bruge denne funktion i deres planer. Plan Sponsor Council of America rapporterer nu, at lidt over halvdelen af ​​alle 401 (k) planer bruger denne funktion.

Men nogle nye undersøgelser indikerer, at automatisk tilmelding måske ikke altid er i alle medarbejdernes interesse. John Beshears, adjungeret professor i erhvervsadministration ved Harvard Business School og medforfatter af en kommende rapport, der undersøger den mulige ulempe ved automatisk tilmelding, fortalte InvestmentNews at "vi alle klapper os selv på bagsiden" på grund af en stigning i 401 (k) planbalancer, men de "store stigninger i planbalancen" er i nogle tilfælde "finansieret af stigninger i gælden. ”

Læs videre for mere om denne ulempe til nogle 401 (K) plan brugere. Et skridt fremad, et skridt tilbage Beshears gennemførte en undersøgelse sammen med flere andre kolleger, der undersøgte civile medarbejdere af Den amerikanske hær, der automatisk blev indskrevet i sparsommelsesparingsplanen, som er pensionsplanen for alle amerikanske statsansatte. Undersøgelsen viste, at gælden fra plandeltagerne udgjorde 37% af deres automatiske bidrag. Beshears konkluderede på den Defined Contribution Institutional Investment Associations årlige akademiske forum i New York, at mens disse medarbejdere stadig havde en positiv nettoværdi, var det næsten helt at henføres til arbejdsgiverkampen. Når arbejdsgiverbidragene blev fjernet fra ligningen, steg medarbejdernes gæld med deres bidrag.

Beshears fortsatte med at sige, at crowd-out faktisk kan være endnu større end undersøgelsen indikerer, da det ikke tog hensyn til faktorer som f.eks. Tilbagetrækninger eller planlægningslån. Medarbejdernes gældsniveau blev målt i henhold til kreditoptegnelser, der blev trukket i slutningen af ​​året fra National Credit Bureau.

Regeringen indrømmer civilsamfundene i US Army i sparsommelsessparingsplanen med en automatisk sats på 3%. Matchende bidrag på 100% foretages for de første 3%, der vælges til udsættelse, og der laves en 50% match for de næste 2%. Der ydes også et ekstra bidrag på 1% for hver medarbejder, selvom de vælger at fravælge planen. (For relateret læsning se:

Din 401 (k) Plan: Hvor gammel er det?

)

Nogle finansielle planlæggere mener, at automatisk registrering i en 401 (k) plan kun løser et problem, mens du opretter en anden - ligner spillet, hvor spilleren smækker en muldvarp på hovedet og derefter en anden dukker op .De tror, ​​at gælden bliver et større problem for dem, der automatisk indskriver sig i nogle tilfælde, fordi nogle plandeltagere vil føle, at de frit kan akkumulere mere gæld, da de nu har nogle besparelser. Stigningen af ​​sundhedsopsparingskonti (HSAs) har også bidraget til problemet, da mange HSA-ejere ikke tilstrækkeligt budgetter for de høje fradrag i deres sygesikring og kan blive tvunget til at pådrage sig større gæld til at betale for sundhedsudgifter. En overraskende tendens er, at medarbejdere med lønninger i mellemområdet ($ 50.000 til $ 100.000) synes at være mere påvirket af dilemmaet skabt af automatiske tilmeldinger, da de er mere tilbøjelige til at erhverve forbrugernes gæld. The Bottom Line

Automatisk 401 (k) planindskrivning har givet mange ansatte, som ikke ellers ville spare for pensionering, med mulighed for at lægge penge til fremtiden. Men denne praksis kan have en ulempe, når medarbejdere, der bærer en betydelig gæld, er indskrevet i disse programmer. Finansielle rådgivere skal foretage en costbenefitanalyse for kunder i denne situation for at bestemme det bedste handlingsforløb. I nogle tilfælde kan det være mere fornuftigt for dem at fravælge deres plan og afbetale deres eksisterende forpligtelser. (For relateret læsning se:

6 Problemer med 401 (k) planer.

)