Du har bidraget til din 403 (b) plan trofast i en årrække. Du er ved at gå på pension. Hvad nu? Hvordan (eller hvis) du skal trække pengene tilbage afhænger af en række faktorer og muligheder, der er tilgængelige for dig.

Typer af 403 (b) Planer

Din 403 (b) plan er enten en skattebeskyttet udskudt livrente fra et forsikringsselskab; en frihedsberettiget konto ved en mæglervirksomhed investeret i fonde eller en konto, der giver dig mulighed for at investere i enten.

Dine bidrag blev sandsynligvis foretaget på forhånd-basis (som dem til en 401 (k) plan). Nogle 403 (b) planer giver mulighed for at lave det, der kaldes et Designeret Roth-bidrag med efter skat dollars (børste op på det grundlæggende med Roth Feature Boosts Fordele til 401 (k) og 403 (b) Planer ).

Grundreglerne

Først og fremmest er du ikke forpligtet til at tage alle eller faktisk penge ud af din 403 (b) konto, når du går på pension. Hvis du forlader midler på din 403 (b) konto, vil de fortsætte med at akkumulere, indtil du trækker dem tilbage, annuiterer dem eller ruller dem senere.

Men hvis du planlægger at foretage udbetalinger - og du går i pension før 55 år - skal du betale regelmæssig indkomstskat plus en 10% bøde på beløbet, medmindre du accepterer "væsentligt lige periodiske betalinger "i mindst fem år eller indtil du fylder 59½ år (alt efter hvad der er længere). Størrelsen af ​​disse betalinger vil være baseret på din forventede levetid. Dette gælder for den konventionelle 403 (b) plan; Med Roth-versionen betaler du ikke indkomstskat, da bidragene blev foretaget med netto (efter skat) indkomst; men straffen vil nok stadig gælde.

Hvis du er 55 år eller ældre, når du går på pension, kan du vælge at hæve nogle eller alle dine midler i et fast beløb. Paradoksalt nok kvalificerer ethvert beløb, du trækker, ikke som en engangsbeløb fordelt på den 10-årige skatteoption, ifølge IRS. Dette betyder, at du ikke kan sprede din skattepligt over et årti, men skal betale alle de indkomstskatter, der skyldes størrelsen af ​​året, hvor du trækker midlerne tilbage. Husk på, at hvis tilbagetrækningen er stor, kan den flytte dig ind i en højere skattekonsol.

Når du bliver 70½, bestemmer regeringen, at du skal begynde at hæve penge fra din konto. Der er en obligatorisk minimumsfordeling (RMD), som du skal tage årligt, hvilket er baseret på din alder og din ægtefælles alder (hvis nogen). Gradvist stigende med de forløbne år bestemmes det ved at dividere pensionskontoens tidligere ultimo værdi med en distributionsperiode fra den af ​​IRS 'forventede levetidstabeller. Hvis du undlader at tage den korrekte fordeling et år, vil du blive underlagt en 50% ikke-fradragsberettiget punktafgift. De fleste planadministratorer sørger for automatisk beregning og distribution af RMD'er årligt.

Hvad skal man gøre: Annuity Option

Uanset hvilken type 403 (b) du planlægger, kan du ønske at annuitize noget eller hele det, når du går på pension. Ved at arrangere at modtage periodiske faste udbetalinger, giver du dig selv en garanteret indkomststrøm for livet (eller en periode), uanset hvordan aktiemarkedet eller økonomien udfører. De fleste eksperter advarer mod annuitering af hele saldoen i din pensionsplan - især hvis du allerede har en ydelsesbaseret pension. Hvis du er, betyder det, at en del af din pensionsindkomst allerede er i annuitetsform, så at sige; du vil måske beholde fleksibilitet med dine andre aktiver. Se Hvilken rolle skal livrenter spille i din pension?

Din livrente behøver ikke at stoppe, når du gør det; Du kan bemaerkke det til en anden. Afhængigt af valg du foretager eller muligheder du vælger (eller ikke vælger), kan modtageren være underlagt en gaveafgift ved din død. Hvis det dog er en fælles og overlevende livrente, hvor kun dig og din ægtefælle har ret til at modtage betalinger, vil livrenten sandsynligvis kvalificere sig til det ubegrænsede ægteskabsfradrag, ifølge IRS.

Hvad skal du gøre: Rollover Option

Du ønsker måske at rulle over (eller alle) del af din 403 (b) plan i en anden form for skattefordel: en 401 (k) (hos en anden arbejdsgiver) en traditionel IRA, en Roth IRA, en corporate 403 (a) livrente-baseret plan eller en regering-sponsoreret 457 plan. Hvorfor? Mere klar adgang til dine midler; forskellige og mere varierede investeringsoptioner eller bedre pengeforvaltning i løbet af dine pensionsår.

Der er regler for, hvad du måske eller måske ikke vælger. Generelt skal du rulle over fordelingsbeløb, der modtages inden for 60 kalenderdage, for at det beløb, der skal behandles som ikke-skattepligtige. Du må ikke rulle over RMD'er eller nogen af ​​disse "stort set lige periodiske betalinger" fra førtidspensionering (før 55 år). Du kan kun rulle 403 (b) midler til en Roth IRA, hvis kontoen har de samme begrænsninger som ved overdragelse fra en traditionel IRA. For mere om rollover muligheder, se IRS publikation 571.

Hvis du er en pensioneret offentlig sikkerhedsofficer (politibetjent, brand brandmand, kapelin, rednings / ambulance besætningsmedlem), har du en ekstra fordel. Du kan hæve op til $ 3, 000 fra din 403 (b) plan og bruge den til at betale for ulykke, sundhed eller langtidspleje forsikring. Hvis det går direkte til at betale præmierne, vil tilbagekaldelsen ikke blive medtaget i din skattepligtige indkomst. IRS-publikation 575 tilbyder flere detaljer.

Den nederste linje

Med hensyn til at behandle det intjente indhold af din 403 (b) plan, kan flertallet af 403 (b) planindehavere finde en kombination af en slags livrente, og investeringsporteføljen er bedst. Dette giver en stabil indkomststrøm samt evnen til at opnå en vis kapitalvurdering.

For at starte enhver form for tilbagetrækning eller overførsel, skal du blot kontakte din sponsor og angive, hvor meget du ønsker at trække tilbage. Der vil være papirarbejde. Ofte vil sponsoren automatisk tilbageholde en del af det pågældende beløb for skatter (typisk 20%), så sørg for at tage højde for det, når du foretager din anmodning. eller vær sikker på at angive, at du ikke vil have afgifterne tilbageholdt.